Действие происходит в Москве 30-х годов ХХ века. Герои фильма существуют одновременно и в реальном мире, и в мире фантазий. Загадочный человек по имени Александр влюблён в парикмахершу Надю. Он - искусствовед, специалист по китайскому фарфору, но это только внешняя сторона его деятельности. Какие задания он выполнял в Китае, кто позволил ему завести роман с китаянкой, являвшейся ему в снах и мечтах? У этой китаянки был роман и с англичанином, от которого у неё растёт ребёнок. В московской жизни у Александра тоже есть соперник - уголовник, который хочет добиться благосклонности Нади