12-летний Дженнаро (Джерри Бароне) живет в итальянском районе Южной Филадельфии вместе с матерью (Мэри Элизабет Мастрантонио) и дедом (Аль Пачино). У пацана каникулы, и ему очень хочется сходить в только что открывшийся роскошный кинотеатр «Ла Палома». Но есть проблема: билет стоит четверть доллара, что во времена Великой депрессии совсем немало.

Когда Дженнаро уже совсем отчаивается получить деньги, хитрый дед предлагает ему сделку. Он уже стар и скоро умрет, но у него есть одно незавершенное дело в прошлом. Если внук поможет ему вымолить прощение у женщины, которую он когда-то обманул, он получит деньги. Поначалу порученная работа кажется мальчишке пустяковой. Но с каждой минутой он будет узнавать о мире все больше, получая все новые уроки. И вот уже заветный четвертак отойдет для Дженнаро на второй план, а на первой выйдут совсем другие ценности…

Джеймс Фоули снял удивительно красивый и реалистичный фильм, и не случайно: ведь история юного Дженнаро - история из жизни самого режиссера. Бедные улицы Филадельфии Фоули снял как бы сквозь розовую дымку, превратив свои воспоминания в сказку, а историю сложных отношений деда и внука - в сюжет, полный тайн, загадок и самых невероятных приключений. Аль Пачино в очередной раз подтвердил, что является одним из лучших актеров Голливуда. Юный Джерри Бароне составил с Пачино прекрасный дуэт, наполнив фильм энергией и детским обаянием.